今、金鉱業株を買うべきか？

ダウとS&P500は、先週何度も最高値を更新した。テック系や金融系など、安価なマネーにレバレッジをかけた銘柄が市場を牽引している。

しかし、金鉱業株は低迷している。

詳しくお話ししよう。

以下は、年初からの主要産業の週次パフォーマンスチャートだ。

このグラフにさらに多くの産業を加えると、見づらくなってしまう。S&P500を赤で示したのは、この上方が望ましいからだ。

このチャートでそれを実現しているのは、エネルギー、金融、リチウムの3業種だけだ。

そのうちエネルギーと金融は、理にかなっている。どちらもリフレトレードによるものであり、現在、FRB、財務省、議会が総力を挙げて、米国を史上最大のインフレの実験場にしている。

つまり、米国の国家負債が2020年に入ってから約5.2兆ドル増加したということだ。これには、可決されたばかりの1兆ドル規模のインフラ法案や、議会が取り組んでいる3.5兆ドル規模の追加インフラ計画は含まれていない。

5.2兆ドルは、一世帯あたり4万ドルの借金が増えたことを意味する。まさにインフレだ。　

リチウムもS&P500を上回り、むしろ全体をリードしている。私はこれまで、リチウム株がリードし続ける理由をご説明してきた。

このチャートを見ると、今の所、一般消費財はS&P500のパフォーマンスを下回っていることがわかるが、それは、米議会による3200万世帯、つまり約6000万人の子供たちの親への現金給付で変わるかもしれない。6歳未満の子供1人につき300ドル、6歳以上の子供1人につき250ドルが給付される。消費者への支援増加だ。

だが、金は低迷しており、ヴァンエック・ベクトル金鉱株ETF（GDX）で追跡している金鉱業株は、底値付近でくすぶっている。

今、世間は好景気に沸いており、米議会が大盤振る舞いを行っている。誰も安全や安心、安定、そしてリアルマネーのことなど気にかけていない。増刷のできない金には見向きもしない。

私は、この金融の科学実験がうまく続くことを願っているが、失敗した場合は、5兆2千億ドルというツケが返ってくる。そして、現在の国全体の負債は28兆ドルを超えており、ツケの温床となる可能性を秘めている。

繰り返し述べるが、私はすべてがうまくいくことを願っている。しかし、もしこの科学実験が失敗したら、あなたは金を所有したくなるだろう。

そして、価格が下がっている今のうちに買っておかないと後悔するだろう。

結局のところ、

1.中央銀行は金を大量に購入している。 

世界の中央銀行による購入額は、過去5年間の上半期の平均と比較して、今年の上半期に39％増加した。トルコ、インド、ブラジル、ポーランド、タイ、カザフスタン、アラブ首長国連邦(UAE)などが主要な買い手だ。

中央銀行が知っていて、あなたが知らないことは何かを考えてみて頂きたい。

2.造幣局から金貨がどんどん販売されている。 

最新データによると、米国の造幣局が今年の7月までに販売したの金貨は過去2番目に多い。米国だけではない。オーストラリアのパース造幣局の金貨販売量が過去10年間で最高水準に達し、中国でも金の購入ペースが上がっているようだ。

誰かが何かを期待しているような気がする。

3.鉱山会社は、次の動きに向けて値幅を縮小させている。 

金と鉱業株は1年以上もレンジで取引されている。前回、鉱山会社がこのような低水準にあったのは、GDXが一気に27％上昇する直前のことだった。

先ほどのグラフを見て頂きたい。高値で買いたいとは思わないだろう。買うなら、安い時だ。そして、金鉱業株は今が安い。

米国の金融機関のエンジンが加速して、未来に向けて轟音を立てている今、心に留めておくべきことがある。誰も最悪の事態が起こるとは考えていない。次のブラックスワンが金に幸運をもたらしても不思議ではない。

あなたの成功を願って。

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